5-高频交易和套利交易入门

AI 全书内容总结

这是量邦科技与小象学院《量化投资与机器学习系列课程》第五讲课件，主题为高频交易与套利交易入门，主讲人为有十年交易系统开发经验的计算机宽客，内容与主题分类相符。课件分四部分：一是高频交易前沿，介绍国际军备竞赛（直连光纤、军用信号塔）、Virtu与文艺复兴的业绩记录，以及骑士资本事故、光大乌龙指、伊士顿操纵案等风险案例；二是高频交易实战，讲解其高胜率、高周转、依赖成交量的特点，做市商、BBO最优出价、脉冲动量等经典策略，幌骗交易与冰山算法等盘口手法，以及延迟优化、FPGA应用等实施细节；三是套利交易解析，回顾配对交易起源与LTCM破产教训（低风险加高杠杆等于高风险），划分阿尔法套利、低风险套利与统计套利三类；四是套利策略讲解，演示统计套利的交易对筛选、可交易性鉴别、保守与激进策略设计及止损规则，并以螺纹钢对热轧卷板跨品种套利为例给出回测代码步骤。适合有一定编程基础的量化初学者。