6.21中小板小市值策略

AI 全书内容总结

本资料是一篇介绍中小板小市值轮动策略的实战分享文章（非书籍），归属量化交易主题。前半部分讲解策略逻辑：在深市中小板中选取代码以002开头、流通市值小于100亿元的股票，按流通市值从小到大排序买入最小的3只；每日检查一次，持仓掉出市值最小前5名即卖出并补入当前前3名；资金采用动态等权分配。作者给出回测数据（2019年至2022年9月收益631%，2009年以来年化约66%），并坦率说明该策略容量有限、回测收益无法在实盘复制、无择时与风控、可能长期震荡阴跌等风险。后半部分为可在聚宽（JoinQuant）平台直接运行的完整Python源代码，涵盖初始化参数、选股与排序、买卖执行、ST/停牌/涨停过滤等模块，可作为学习量化策略代码组织结构的参考示例。需注意的是，文中多次插入引流微信号等推广信息，阅读时应加以甄别。整体适合对A股小市值因子和聚宽平台策略编写感兴趣的读者参考，不宜将回测收益视为可实现目标。